中小企业财务风险控制研究

　　【摘要】企业是我国经济的支柱，对我国经济的发展有着十分重要的影响，尤其是在投资、拉动内需中扮演着重要角色。但企业在日常运营的过程中面临着各种各样的风险，其中重要的就是财务风险。财务风险的发生，会给企业造成财产损失甚至导致企业倒闭。全面了解企业财务风险的成因，采取有效的风险控制策略，能降低企业面临的财务风险。因此，为了降低风险、提高效益，对企业财务风险的成因及其防范措施进行研究具有非常重要的意义。本文以北京声迅电子股份有限公司为例，重点分析财务风险及防范措施，希望能够为相关研究提供借鉴。
　　【关键词】中小企业;财务风险;防范
　　 一、绪论
　　在市场经济的大环境下，企业财务风险是不可避免的，彻底消除财务风险是不现实的。因此，面对高风险的各种经济活动，企业一定要认清日常经济活动中面临的各种财务风险，及时了解其性质，进而在此基础上制订最有效的风险管理方案，并落到实处，减少不必要的损失。财务管理风险对于企业来说起着至关重要的作用，与其较强的可操作性和可研究性是密不可分的。
　　二、相关概念
　　（一）企业财务风险概述
　　财务风险主要分为两类：广义和狭义上的财务风险。其中，广义财务风险来说，其覆盖的范围比较广，包括企业可能面临损失的不确定性以及企业可能不会获得正的收益的不确定性，即企业在实际运营的过程中，其实际的财务数据与预期的财务状况可能相背离，可能会给企业带来不确定的损失。狭义的财务风险覆盖的范围则较窄，只包含企业由于负债而引起的财务风险，这一风险损失的主体局限于负债企业的股东。
　　三、北京声迅电子股份有限公司概况及其财务风险
　　（一）北京声迅电子股份有限公司概况
　　北京声迅电子股份有限公司是一家基于智能技术和物联网平台的综合解决方案和安全服务供应商。自成立以来，它一直专注于安全行业，为财务、铁路和城市公共安全用户提供智能、信息和工业设计的解决方案和服务。
　　北京声迅电子股份有限公司近三年的财务数据如表1所示。
　　由表1所示，与2015年度指标相比，北京声迅电子股份有限公司在2017年资产总额比2015年升高了32.65%，负债总额升高了82.85%，负债总额上升的速率明显高于资产上升的速率。结合企业其他数据来看，应收账款增加了29.2%，这表明，企业在一定程度上难以收回以前的应收账款，收回来的只占了一小部分。存货上升了35.32%，这说明企业的市场状况不好，销售不畅，以致存货积压，企业变现能力降低无法偿还债务。短期借款上升43倍，长期借款上升近8.5倍。综上所观，企业在偿债能力方面存在严重问题。
　　（二）北京声迅电子股份有限公司财务风险
　　1.宏观经济环境的变化
　　现阶段复杂多变的宏观经济环境是影响中小企业财务风险的主要外部因素。如果宏观经济政策朝不利的方向发展，这必然会使中小企业的发展遇到挫折。声迅电子公司的内部财务管理体系如果不能随着宏观环境的变化做出相应的调整，同样会导致财务风险的发生。现如今社会主义经济市场波动巨大，各市场主体收获信息的渠道也不尽相同，信息量的不同承担不同的财务风险。
　　2.资本结构不合理，负债规模大
　　声迅电子公司资本结构不佳、负债率相对较大也是企业财务风险的主要因素。其中主要表现为：第一，企业的资本框架不合理，其中主要指债权资本和股权资本无法维持其平衡，所以资产负债率不断上升，企业的发展受到了极大的限制;第二，负债框架与資产结构无法维持平衡，致使持久性资产占据的比值大于负债中流动负债所占据的比值，致使采用短期债务支付长期资产，有相对的持续性负债，致使引起企业财政风险。资金结构不合理、失衡，是财务风险出现的最根本原因，因为企业管理层的决策失误，国内企业资产结构不佳的情况存在的相当普遍。由于资金结构不佳造成企业在资金偿付能力方面降低严重，所以出现财务风险。
　　3.管理者财务风险意识薄弱
　　声迅电子公司的管理层人员缺乏掌控全局能力，普遍缺乏财务风险意识，且对财务风险解决方法涉猎甚少。财务决策缺乏整体性与科学性，一旦出现决策失误，财务风险就会避无可避。另外，声迅电子公司主要是私人企业式管理，权责集中于老板一人，权责不分，财务关系不明，容易出现徇私舞弊、管理不足现象。
　　4.外部环境的不确定性
　　中小企业的增长情况通常与它们的生产环境相对应，但中小企业本身对风险和克服困难的能力的耐受性较弱。当环境变化时，中小企业变得很容易受到损失。例如，如果政府提高利率，中小企业的利息就会上升，企业将面临很高的贷款利息，可能无法支付负债本金和利息。声迅电子公司的运营项目相对集中，当产业结构迅速调整时，很难及时收回资金，投资其他项目，甚至面临破产的风险。汇率变化也可能增加公司的生产成本或降低销售额，成本和收入的变化也会增加公司的财务风险。
　　四、防范企业财务风险的措施
　　（一）政府应积极创造一个有利的宏观环境
　　在这个经济快速发展的时代，企业的发展与环境是息息相关的，必定要受到外部环境的影响，尤其是宏观环境，主要包括外部政治环境、法律环境、经济环境，都在某种程度上影响着中小企业的发展。所以政府应该为中小企业的发展培育出一片舒适的土壤，让中小企业不断汲取成长的养分。政府还应该出台各种有利于中小企业融资的政策，使企业能够及时解决自身融资困难的情况，有多元化融资渠道和途径，可以享受便捷的融资。同时，让商业银行放宽对中小企业的带宽限制，针对中小企业给予一定的优惠，优化中小企业贷款审批流程，完善中小企业信用调查。
　　（二）优化现有的资本结构
　　针对融资渠道较为单一的情况，声迅电子公司可以拓宽现有融资渠道，可以利用现有的优势，积极拓展资本市场融资规模，加快股票、风险投资市场建设，重视股票、可转换优先债券、风险投资和私募资金等融资方式，适当减少现有的债务融资规模，将资本负债比率控制在合理的范围内。这样不仅能够减少企业的债务负担和财务成本，降低利息的财务杠杆效应，提高企业的利润，而且能够提高企业的还款能力，降低再融资的风险。
　　（三）提高财务风险意识
　　企业经理应该意识到风险，要随时关注政策、市场条件的变化和各种决策可能带来的风险。提高声迅电子公司经理对财务风险的认识，有助于在执行经济解决方案时防止财务风险。企业必须建立一个可靠的管理系统，以改善企业的各种规章和制度，并严格遵守。声迅电子公司必须防止出现一言堂的情况，决策应该由许多人讨论决定。经营者要时刻注意面临的财务风险可能对公司产生灾难性的影响，并提高对所有人的认识，仅仅专注于利润和忽视其它方面是很容易造成损失的。
　　（四）建立财务风险预测机制和预警系统
　　建立财务风险预测机制和早期预警系统在预防中小企业风险方面起着重要作用。在做决定时，财务风险预测机制和早期预警系统可以有效地预测潜在风险，并作为科学决策合理化的指导方针。建立财务风险预测机制和早期预警系统，可以在企业还没有承担风险的时候发现不同的情况，也可以提前采取措施避免风险，或采取应对风险的对策，将损失降到最低。当财务风险信号出现时，系统可以自动报警，这可能会减少不利事件对企业造成的损失。在创建财务风险预测机制和早期预警系统时，公司必须从自身的情况和现有数据开始，确保构建的财务风险预测机制和早期预警系统与企业的实际情况相符。
　　五、结语
　　我国的市场在飞速发展的同时，为中小企业带来的很多发展的机会，但也使其面临的竞争环境更加激烈，加之中小企业的内部存在的诸多问题，使其财务风险激增。因此，中小企业需在掌握宏观经济环境的基础上调整其内部管理体制、积极健全和完善财务风险预警机制，以提高企业盈利能力、促进企业稳健、快速发展。
　　
　　参考文献：
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